SHEIN傳下周招股 上市估值料2700億元

中國跨境時尚巨頭希音（SHEIN）即將登陸聯交所，傳最快下周三啟動首次公開招股（IPO）。另有消息透露指，該公司擬在是次上市尋求估值不會低於300億美元，而是接近約350億美元（約2730億港元），較上市前最後一輪融資，即D+輪融資的投前估值640億美元少45.3%，有望本月掛牌。

路透引述知情人士指，希音本周已開始上市前預路演，計劃最快下周三招股，目標估值介乎300億至400億美元。早前傳出希音是次上市可能集資約20億至30億美元（約156億至234億港元）；最新有內媒引述消息指，該公司最多集資28億美元。

根據希音的初步招股書披露，其Pre-D輪、D輪及D+輪融資分別於2022年、2022年和2023年進行，投前估值為605億、982億和640億美元。

為了降低後期投資者的持股成本，希音在初步招股書提及，同意上市後向上述投資者支付一定現金款項，包括首期付款總額約11億美元，而第二期金額為優先股自今年3月5日至上市日止，按年利率12%計算。另每股優先股可於上市後，根據當時生效的換股價，轉換為若干數目的B類股份，並須經慣常反攤薄調整。