錯過比特幣爆升？加密貨幣投資策略全解析

本文資料由客戶提供

比特幣（Bitcoin）於2025年7月15日正式突破12萬美元歷史高位，標誌着新一輪加密貨幣牛市已全面啟動。面對火熱市況，部分投資者不禁擔憂：「是否已經錯過進場良機？」其實，加密市場從來不會齊升齊跌，而是依循一定周期與輪動規律展開升勢。理解這一輪牛市所處位置，將有助於投資者更理性佈局。

五階段輪動邏輯：從比特幣主導到MEME幣爆發

歷史顯示，每次加密牛市大致可劃分為五個階段，其核心邏輯如下：

一、比特幣率先突破：機構資金入場訊號

在過去周期（如2018–2020年），比特幣市佔率（Bitcoin Dominance）從40%升至近70%，顯示資金優先流入比特幣作為避險資產，往往伴隨重大利好，如ETF獲批或減半週期。

參考：此階段配置比特幣及其直接受益者：

• 交易所股：Coinbase (COIN)、Robinhood (HOOD)
• 持幣公司：MicroStrategy (MSTR)、Galaxy Digital (GLXY)
• 礦企股：MARA (MARA)、Riot (RIOT)、CleanSpark (CLSK)

二、市佔震盪期：資金輪動至主流幣

當比特幣持續高位震盪，市佔率逐漸回落，資金開始尋求高彈性標的，如以太幣（ETH）、瑞波幣（XRP）、Solana（SOL）等具敘事性的主流幣。

參考：

• ETH概念股：SharpLink Gaming (SBET)、Bit Digital (BTBT)、BTCS Inc (BTCS)
• XRP概念股：Wellgistics Health (WGRX)、VivoPower (VVPR)
• SOL概念股：DeFi Development (DFDV)、Upexi (UPXI)

三、生態鏈聯動：去中心化金融（DeFi）爆發

主流幣上升後，資金將進一步推動其生態應用，如以太坊上的Uniswap、AAVE等DeFi平台。XRP相關支付應用與美國概念幣（如XLM、HBAR）亦同步受惠。

參考：

• 以太坊生態：Uniswap (UNI)、Aave (AAVE)、Optimism (OP)、Arbitrum (ARB)
• XRP生態鏈：Stellar (XLM)、ChainLink (LINK)、Hedera Hashgraph (HBAR)

四、末段爆發：MEME幣與小幣種井噴式上升

當市佔率迅速下跌至40%左右，大量資金轉向高波動的小幣，如DOGE、SHIB、PEPE、WIF等。此階段常見於牛市尾聲，伴隨社交媒體熱炒與極端情緒蔓延。

參考：

• 優先關注熱度較高之MEME幣：DOGE、SHIB、WIF、BONK、TRUMP
• 留意大型企業與人物帶動，如Tesla (TSLA)支持DOGE

五、市場見頂與風險釋放期

當「貪婪與恐懼指數」進入極度貪婪區，疊加通脹或加息預期（如CPI高於4%），加密市場往往會出現急劇回調。2021年5月19日即為經典例子。

參考：

• 留意通脹與聯儲局政策信號，如CPI回升
• 可考慮轉向防守資產（穩定幣、黃金ETF），或部分獲利離場

當前階段：比特幣強勢未完，美國概念幣與DeFi有望接棒

目前市場仍處於「第一階段向第二階段過渡期」：

• 比特幣突破12萬美元並持續創新高，資金未全面擴散
• XRP近7日上升26%，美國概念幣如XLM同期升幅達86%
• DOGE等MEME幣仍處低位，未進入瘋狂階段
• 2025年5月CPI僅2.4%，並未引發加息預期

參考：

1. 穩中求進：可繼續配置比特幣並觀察是否轉弱
2. 主題輪動：提前佈局美國支付幣（XRP、XLM）、RWA鏈接幣（LINK）與新興公鏈（SUI）
3. 布局DeFi生態：Ethereum、Uniswap、AAVE等鏈上應用尚未爆發，具備潛力
4. 短炒MEME幣：待市佔顯著回落後可小注介入，並設定嚴格止盈止損

錯過比特幣，未等於錯過牛市

雖然比特幣已創歷史新高，但依據歷史規律，輪動仍在進行。從主流幣到DeFi再到MEME幣，每一階段都有可捕捉的機會。與其焦慮「是否錯過」，不如理性部署當下與未來，分批進場、分散配置，才是加密牛市中的長勝之道。

以上內容由Moomoo Technology Inc提供。

關於 moomoo

moomoo 是一個全球投資平台，致力於為投資者提供專業易用的交易工具、市場數據與投資洞見。平台功能包括技術分析圖表、二級市場深度數據及豐富的教育資源，協助用戶作出更明智的投資決策。moomoo 投資平台全球有2500名投資者，並建立了龐大的個互動社群，讓投資者交流投資經驗及意見，共同成長。

moomoo 由納斯達克上市公司富途控股創立，業務遍及美國、加拿大、新加坡、澳大利亞、日本和馬來西亞，更是紐約證券交易所的全球合作夥伴。平台屢獲國際獎項肯定，是全球投資者值得信賴的夥伴。

在加拿大，moomoo 軟件中的證券服務由 moomoo 證券（加拿大）有限公司（Moomoo Financial Canada Inc., 簡稱 MFCI）提供。MFCI 為加拿大投資行業監管組織（CIRO）監管的訂單執行券商（OEO），亦是加拿大投資者保護基金（CIPF）成員。

以上內容由Moomoo Technology Inc提供，moomoo軟件是由Moomoo Technologies Inc.提供的線上交易平台。

所有投資都涉及風險，包括可能的本金損失。過往的證券、市場或金融產品的表現並不保證未來的結果。

*本文資料由客戶提供，不代表《星島網》立場，僅供讀者參考。內容不應視為買賣證券、期貨或其他投資產品的建議或招攬，所有信息及數據僅供參考，歷史數據不應作為判斷未來走勢的依據。投資涉及風險，請審慎理財。